聚財網 wearn.com 首頁
 
 查閱主題:17年經驗淺談程式交易 短網址
[閱文紀錄]3045 次讀取 本主題只有一頁
楊董:17年經驗淺談程式交易   將本主題只顯示我的回覆 僅顯示作者   將本主題加入我的收藏 加入收藏  加黑名單

 聲望:0
 個人著作


請  
收通知

  發表時間 
原創

淺談程式化交易及自動化交易∼
過去在多場講座演講中,發現蠻多投資朋友對程式交易很感興趣,但卻對程式交易功用不太理解甚至會有些誤解,所以跟大家分享一下在我認知內有關程式交易和自動交易的一些原理和優缺點。

何謂程式交易?我對程式交易的定義如下:
【將不錯的交易邏輯轉化成電腦程式,精算出明確買賣點,經由回測平台依市場歷史數據,精細統計出風險/收益可行性,如確認可行性高,最後可交由交易平台進行自動交易,機械化運行克服人性貪婪、恐懼的問題。】

程式化交易有什麼優缺點:
優點:
1.程式化交易透過精細歷史回測,能預估可能MDD(最大資金回檔)及可能的年化收益率,使投資者能投入適當資金運作及預期到可能最大風險及收益。
2.程式化交易配合自動化交易,能讓交易機械化而排除人性貪婪、恐懼的問題,使交易完全依程式運行,穩定性極高。
3.程式自動化交易讓交易可24小時全年無休進行,並可多市場多商品同時運行,讓交易更多元,解決人不能一心多用和倦怠之問題。

缺點:
1.電腦及網路可靠性問題: 現在程式交易很多是全年無休24小時交易,而現在的電腦因有強力散熱設備,大多可以忍受長久不關機的運行,但不能保證電腦不會因而當機重ㄐA另外也無法保證使用的網路不會有斷線問題,當電腦當機、重開機或網路斷線時,可能會產生沒跟上訊號、倉位反向等等問題造成損失。
2.程式不但要考量自身程式、平台的穩定性及商品資料源穩定性,還要考量會不會因期貨商端提供的API (Application Programming Interface)中斷而無法下單造成損失。

但大多初介入程式化交易投資人,很多都因為不太理解程式化交易透過精細歷史回測的優勢,只在乎年化收益而忽視MDD〈最大資金回檔〉的存在,所以往往資金在正常的回檔範圍內就因帳上損失造成的心理壓力等等因素而停掉程式自動化交易,結果可想而知通常會跟程式績效反其道而行。

另外也有不少投資朋友在聽到程式交易時,心中想到的就是把保證金放足夠,再來就不用管他,完全放手交給電腦自動交易及等待收益,但其實程式交易並没有我們想像的這麼單純,上面談到的缺點還是有發生的風險,所以運作程式化自動交易,必需要了解所有可能風險,並想好應對這些風險的配套措施,盡可能規避風險並依程式策略機械式運作才能達到真正效果。

我自己運作程式化交易已經超過17年,對我來說當策略每年的運行的結果,如果在過去回測的範圍內,我並不會去對程式進行大幅修正,只會對某些事件進行風險的修補,另外我認為程式自動化只是一種輔助交易工具,為確保交易可靠性,我會進行一些人為的輔助監控,比如我在運行台指波段程式策略,因有運作盤後交易到早上5點,所以除正常開盤時間的策略服務器遠程監控外,也會固定在盤後15點、22點、和早上收盤前4點40分進行遠程監控查核一下系統〈商品報價、網路和策略〉及策略實際倉位是否正常,如此才能確保程式交易回測與實單產生接近相同的效益。

粉絲專頁:楊董的量價操盤術
https://reurl.cc/M7xEX



在這刊登您的廣告


 
楊董
 聲望:0
 個人著作

  回覆時間 2018/08/22 17:42:48


以下引用由 楊董 在 2018/08/20 19:30:00 所發表的內容:
淺談程式化交易及自動化交易∼
過去在多場講座演講中,發現蠻多投資朋友對程式交易很感興趣,但卻對程式交易功用不太理解甚至會有些誤解,所以跟大家分享一下在我認知內有關程式交易和自動交易的一些原理和優缺點。

[size=5] .....

又忘了放圖了

17年經驗淺談程式交易 另開

粉絲專頁:楊董的量價操盤術
https://reurl.cc/M7xEX



本主題只有一頁。
作者上一篇主題作者上一篇 作者下一篇作者下一篇主題

回上一頁回上一頁

回頁頂 回頁頂

短網址

聚財資訊股份有限公司 版權所有© wearn.com All Rights Reserved. TEL:02-82287755 客服時間:台北週一至週五9:00~12:00、13:00~18:00 [ 網站信箱 ]