今日6/17 財經重點

🔘光學鏡頭及影像感測模組_2374 佳能：
佳能（2374）受惠於360度環景相機及複合式相機需求持續強勁，以及拍後即可列印相機被Z世代青睞，帶動營收成長。公司計畫爭取Agility Robotics機器人視覺模組合作開發與生產製造，並接獲Mantis Robotics的近接感測器訂單。佳能（2374）在機器視覺布局方面新增了紅外線IR全彩大角度的影像模組及主動式雙目的Stereo 3D影像模組，並在車隊管理及機器手臂應用分別取得開案落地成果。

🔘智慧保全及安全解決方案_9917 新光保全：
新光保全（9917）已協助永豐銀行導入「AI臉部辨識門禁管理方案」，透過AI臉部辨識機串接門禁管制，將ATM服務區的自動門鎖上，消費者需露出完整全臉才能開門進入，以守護民眾財產安全，實現金融防詐新典範，此系統未來有望拓展應用至企業大樓、醫療院所、智慧園區等多元場域。

🔘電子商務與物流倉儲_8454 momo富邦媒, 8044 PChome網家, 酷澎, 順立智慧, SHOPLINE：
momo富邦媒（8454）、PChome網家（8044）、酷澎等電商業者正積極擴建自有物流倉儲。開店平台商順立智慧（CYBERBIZ）亦投資倉儲設備，並由子公司峰潮物流專責倉儲管理業務。SHOPLINE則在台灣共布建8座大型倉儲，並導入OneWarehouse智慧倉儲物流系統。這些業者在618、雙11等重要節慶活動出貨量大增時，皆有短期人力擴增的需求。

🔘面板製造及電競顯示器品牌_ 三星顯示器, LGD, 2357 華碩, 2377 微星：
根據TrendForce調查，三星顯示器和LGD主導OLED監視器面板供應，三星顯示器將發展重心放在OLED監視器，LGD也上調今年出貨目標至80萬片。華碩（2357）和微星（2377）等電競品牌大力推廣OLED監視器產品，在5月的COMPUTEX均展出27吋500Hz的QD-OLED電競產品，預計2025年OLED監視器面板需求量將翻倍成長。

🔘半導體封裝測試_3711 日月光投控, 6239 力成, 2449 京元電：
日月光投控（3711）在先進封裝及測試需求強勁，預計2025年先進封裝及測試營收將超過16億美元。力成（6239）領先各封裝廠率先完成面板級扇出型封裝（FOPLP）先進封裝產線，已開始出貨。京元電（2449）主要專注於IC測試服務，包括晶圓測試（CP Test）及後段IC封裝成品測試（Final Test），並因承接WoS段成品測試（FT）而受惠於台積電CoWoS產能擴充。

🔘IC設計_2454 聯發科：
市場傳出聯發科（2454）3奈米Google TPU專案tape-out延後，但摩根士丹利證券指出TPU運算晶片預計tape-out時間為8月中旬，比市場預期的9月底提早，I/O晶片已完成tape-out。大摩認為聯發科有望取得一項2奈米TPU專案，預期其TPU營收將在2028年進一步成長。

🔘晶圓代工_2330 台積電：
台積電（2330）掌握AR眼鏡布局，列出七大重點晶片，包含處理器、近眼顯示引擎、AR感測晶片等，並開發應用AR/VR裝置中的微型矽基板OLED顯示器，採用80奈米技術提供超高像素密度。市場推測，高通驍龍AR系列晶片明年將推出的3奈米製程Gen2產品，晶圓代工也將以台積電為首選。

🔘旅行社_2745 五福旅遊：
五福旅遊（2745）2024年全年合併營收達新台幣75.64億元，年增51.90%，每股稅後盈餘（EPS）9.07元，且通過每股配發現金股利6.5元，皆為歷年最高紀錄。面對疫後出境旅遊市場全面回溫，五福將聚焦五大戰略主軸，包括實體通路布局升級（預計新增6間門市據點）、多元產品創新升級（推出日韓賞楓、歐洲聖誕市集、北歐極光破冰船等高值路線及東南亞芽莊包機行程）、數位行銷與CRM整合、推動ESG與永續旅遊、以及人才培育與永續經營。

🔘製鞋業_6890 來億-KY, 9802 鈺齊-KY, 6768 志強-KY：
來億-KY（6890）今年前五月營收年增25.19％，其前三大客戶為adidas、HOKA、Converse，並將加入新客戶New Balance。里昂證券分析指出，即使有關稅影響，實際對每股稅後純益影響不到0.3％，且adidas與Hoka的訂單仍在持續加班趕工。鈺齊-KY（9802）預計on將成為其最大客戶，該客戶將維持過去二年成長，預期第二季營收季增近4成。志強-KY（6768）也被法人點名看好。

🔘散熱模組及精密零組件_4551 智伸科：
智伸科（4551）布局半導體先進製程、AI伺服器散熱系統等產業，其中AI伺服器散熱系統關鍵零組件廠已打入國際知名AI晶片供應鏈，相關訂單增長補位。

🔘系統級封裝與光通訊模組_6451 訊芯-KY：
訊芯-KY（6451）目前以系統級封裝（SiP）與高速光纖收發模組為營運主力。該公司指出，矽光子能將電轉換成傳輸速度更快的光，搭配CPO關鍵新技術，均可能是未來公司重要營運動能。

🔘智慧攝影機製造_3297 杭特：
杭特（3297）目前主力產品包括人工智慧攝影機、網路攝影機、5G/4G LTE網路攝影機，溫測熱成像攝影機、車位在席網路攝影機，以及軟體及應用程式。公司預計2025年出貨量上看6萬台，並力拚轉虧為盈。

🔘記憶體製造_ SK海力士, 三星電子, 美光：
受惠於AI推動，高頻寬記憶體（HBM）及新型記憶體模組（SOCAMM）需求強勁，SK海力士2025年第一季在DRAM營收首度超越三星電子。業者亦積極開發SOCAMM等高效能記憶體模組以支援AI運算，美光已率先量產SOCAMM，SK海力士則處於樣品階段。

🔘伺服器機殼製造_8210 勤誠：
勤誠（8210）為GB200 Compute Tray主要供應商之一，下半年將供應機殼給新客戶，預計出貨份額將大幅提升，且該機殼毛利率優於公司平均，帶動營收成長。

🔘矽光子及光通訊元件_3450 聯鈞：
聯鈞（3450）被歸類為矽光子（CPO）概念股，隨著GB200預計下半年出貨增溫，推升該族群同步吸金。本篇文章已唸完 歡迎閱讀聚財網其他精采好文